Websocket API 内部更新公告

为了提高平台的容量,系统将在北京时间 2019 年 1 月 17 日午夜 00:00 进行 Websocket API 的预定更新。
对于此更改,交易系统没有计划的停机时间。但请注意在Websocket数据源上发布的变化预计会在午夜 00:00 时受到短暂的中断。在此之后不久,所有 WebSocket 连接都将被强制断开,以确保在重新连接时没有任何 WebSocket 客户端会留下不一致的委托,仓位或公共委托列表。 否则,此更改应对用户透明。

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1 月 9 日两次个别的服务受阻

BitMEX 在 1 月 9 日曾出现了两次个别的服务受阻。

北京时间时间 10:44:10,WebSocket API 性能曾下降了一分钟,有 7% 的客户命令发送失败。其后的连接在 1% 的命令失败率下运行,直到服务器在北京时间 10:47:00 回复正常

在此期间,客户可能也发现某些市场数据 REST 端点的响应时间有所增加。这是由于在短时间
内 API 服务器陆续重启所致。

此外,在北京时间 13:48:10 和北京时间 14:10:10 ,由于引擎繁忙,BitMEX 曾出现了约 30 秒的服务受阻,当时所提交至交易引擎的委托均被卸载了。在此期间,客户也会发现 WebSocket API 没有更新。服务受阻的原因是定期进行的市场数据分布组件引发了资料重放问题。

在这些服务受阻期间的数据均未丢失,并且已经部署了用于防止类似情况影响交易引擎的附加安
全机制。我们已确定了根本原因所在,目前正在进行永久性修复,以防止问题再次发生。随后将会有相关更新。

对您造成的不便,我们深表歉意。如果您有任何问题,请联系客服。

 

 

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一体两面:不久后走向分叉的货币

数字社会需要数字货币。加密货币这个词大家都不陌生。但真正去中心化的加密货币(比如比特币)和所谓的中心化的 电子货币” 之间,存在着巨大的差异。

随着比特币现在正式步入其存在的第二个十年,对现代资金的一些根本性变化进行梳理的时机已经成熟,包括人们储存和传输价值的方式,预期在不远的将来他们都会发生变化

 

得寸进尺

我认为第一种新型资金是中心化的电子货币。这直接来源于当前的体系,采用政府(法定)货币并对其进行更新,用于数字时代。这是一个自然而然的过程——我认为不可避免,它将现有中央银行体系和我们日益企业化的经济体进行综合。 

让电子货币成为可能的主要现象是,随着社会的发展,我们已经逐渐适应了将我们的整个私人生活交给企业的这种方式。这么做可以换取便利和轻松,这两方面我们当然都获得了充足的供应。但现在,我们接受(或被迫接受)企业发行的货币,往往意味着隐私的进一步减少。

对电子货币走向的最清晰的展示可能来自微信支付,在中国,微信支付的使用几乎已经消除了现金。它的运行方式如下:使用二维码和移动电话,商家从您的微信钱包中扣除信用,而该钱包直接连接到您的银行账户。在您身处市场摊位的同时,人民币(CNY)被立即从您的账户中扣除,并记入商家的账户。商户得到资金,你取走饺子,使用实物现金的烦恼烟消云散。

作为经常在中国各地旅行的人,其实我很喜欢微信支付。但作为一名在银行业从业,而且现在以比特币为生的人,我也知道中心化支付系统的隐私局限性。

现在世界各地的主要参与者提供的各种移动支付系统在细节上是有所不同的。但在某些情况下,他们几乎了解关于您的一切:您购买的商品和服务,还有您发生购买的位置和时间,而且这可能与他们所拥有的所有其他数据相关联。 

与此同时,我们看到西方政府在受到这种推动时,很难让我们的企业朋友给出我们的个人信息。 不出所料,公司倾向于遵守这些要求。而私营部门支付网络和众筹平台,则可以因为人们的冒犯性观点或言论,或者是不良行为而将他们逐出。当然并非全都一定不合理,但是谁来划定界限?是他们自己。

此外,从货币方面来看,你可以看看:在某个时间点,央行和政府会根据这些货币的性质,开始以更实际的方式对企业货币的功能进行指导是逐步发生还是突然进行的? 我预计,他们采取的方式是委托将成为支付网络节点的商业银行和大型社交媒体公司,授权他们参与电子货币系统和赚取交易费用。

值得注意的是,支付网络的规则可以通过代码立即完美地实施。 系统中唯一留给低效或腐败人群参与的地方将是网络的顶端,当局可以直接向人们发放信贷,立即对每笔交易征税,并决定参与网络的人。 理论上,您在金融层面全部的存在都可以用这种方式管理。

 

而这就是比特币存在的意义

虽然我刚刚描述的这样一种货币体系可能会也可能不会存储在区块链之上,但不要误解:它是中心化的,自上而下及接受审查(这意味着如果你与中心化的力量产生冲突,您可能被禁止使用它)。

相比之下,比特币是去中心化的,是点对点的及可以抵抗审查。比特币通过由自愿、独立和利己的行动者组成的网络运行,他们既不需要也不要求任何好处或许可;交易费用的几个基点就是他们想要的——而且所有人都可以收取。虽然任何比特币钱包的公共地址及其交易历史记录都是可见的,但所有交易中都不含有任何个人身份信息。

这意味着比特币或类似货币,可能是社会在私人电子货币形式上的最佳希望。我认为,隐私是一个运行良好的社会的重要组成部分。出于道德甚至心理的原因,公民应该有能力将自己的生活的某些细节保留给自己。

总而言是:长期以来,实物现金一直是隐私方面的最佳形式。但为了获得更有效和透明的电子货币形式,各届政府将逐步淘汰实物现金。也许比你想象得更快,现金将不再是满足隐私或其他任何事物的选项。普通公民将领会到比特币的内在价值,因为一旦现金成为了一种低效而麻烦的方式,他们谨慎保持和转移价值的能力就会消失。

 

总体乐观的理由

比特币在很大程度上还是一个实验。然而,经过 10 年的运行之后,尽管在软件史上提供了实际上最大的 漏洞赏金” ,但比特币协议没有遭受过黑客攻击。比特币是一个惊人的成就,不同的私人个体为共同的目标而努力。 

在我考虑一个社区的人群如何共同创建一个替代性货币体系时,我对于通过集体的、去中心化的努力可以改善我们全球社会的其他层面是非常乐观的。 

即使面对正在集结的各种集中化力量,我也会这样说:人类分叉货币的未来将好于我们货币被垄断的过去,因为一些货币只是变得更加方便,而另一些货币则变得私密得多。

 

 

 

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报告:服务受阻, 2018 年 12 月 28 日

12 月 28 日北京时间 02:38 , BitMEX 经历了大约 1 分钟的轻微停机,导致交易引擎无法使用。在此期间,市场数据更新无法通过 Websocket API 来发布。

 

此外,在从北京时间 02:13 到 02:36 的 23 分钟内,交易相关数据的 REST API 查询( HTTP GET 的只读请求,而不是委托管理请求)耗时比平常时间长了许多。

 

我们已确定造成这两个问题的原因,并正在积极修复中以防止再次发生。我们将在未来就进一步相关情况进行更新。

 

对于给您带来的不便,我们深表歉意。如果您有任何其他疑问,可以联系客户支持。

 

 

 

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BitMEX (www.bitmex.com)

价格崩盘及对矿工的影响

摘要:过去几周,加密币价格大幅下跌。在本文中,我们分析了价格下跌对采矿业产生的影响。自 2018 年 11 月开始,比特币哈希值下降了约 31% ,相当于约 130 万台比特大陆的 S9 机器的哈希值。我们得出结论,许多矿工正在挣扎着; 然而,我们认为,并非所有矿工的挖矿成本都相同,随着加密币价格下降,成本较高的矿工将首先关闭他们的机器并被淘汰。

 

概述

自 2018 年 11 月开始,比特币价格下跌约 45% ,而在同一时期,比特币网络的采矿量下降了约 31% 。根据我们的估计,这代表了大约 130 万台比特大陆 S9 矿机被关闭。因此,由于加密币的价格下跌,采矿业目前面临着相当大的压力。

到目前为止,价格下跌已经分别在 11 月 16 日和 12 月 3 日对比特币的采矿难度调整进行了两次大幅度的调整,分别为 7.4% 和 15.1% 。 7.4% 的调整是自 2013 年 1 月以来的最大调整, 15.1% 的调整是自 2011 年 10 月以来的最大调整。以下图表包含每日区块链的工作量的数据,因此反映了整体网络采矿难度的变化。

 

比特币日常工作量与价格下跌相比

(资料来源: BitMEX 研究, Poloniex )

 

每日采矿收入和成本

如下图所示,比特币采矿业的收入从 11 月初的每日 1,300 万美元下降到 12 月初每日 600 万美元左右。由于难度调整的延迟,这种激励措施的下跌甚至比比特币价格的下跌幅度还要大。在截至 12 月 3 日的六天区间内,由于矿工在难度调整前纷纷离开了网络,因此每日产出的区块数量比预期的 144 个减少了 21.8% 。因此,在短期内,除了加密币价格下跌的影响之外,采矿激励也下跌了 21.8% 。

 

比特币每日采矿收入和预期电费支出 – 百万美元

(资料来源: BitMEX 研究, Poloniex )

(注:假设电费每 KWH 为 0.05 美元,假设矿机规格为比特大陆 S9 型号)

 

比特币现金 ABC 每日采矿收入和预期电费支出 – 百万美元

(资料来源: BitMEX 研究, Poloniex )

(注:假设电费每 KWH 为 0.05 美元,假设矿机规格为比特大陆 S9 型号)

 

以太币每日采矿收入和预期电费支出 – 百万美元

(资料来源: BitMEX 研究, Poloniex )

(注:假设电费每 KWH 为 0.05 美元,假设 200W 产出 32Mh/s )

 

矿工利润率

下图显示,在最近价格崩盘之前,该行业的毛利润率约为 50% (假设电费是唯一用于计算毛利率中的变动成本),而在价格崩溃之后,这个数字对比特币和以太币而言分别下降到 30% 及 15% 左右。

 

矿工利润率

(资料来源: BitMEX 研究,价格来自于 Poloniex )

 

以太币矿盈利能力

在此期间,以太坊哈希值仅下降了20% (代表约 150 万张高级显卡),该数值远低于比特币,而价格下跌比比特币更为显着,为 54% 。因此,以太坊的毛利率下降幅度更大,但目前尚不清楚为何会出现这种情况。

一些潜在的原因如下。可能是因为以太坊矿工更多的是业余爱好者而且利润的追求较低,或者以太坊矿工进入市场时有着比比特币更高的毛利率,因此他们不太愿意时时监督着网络情况并在关闭矿机。如数据显示,以太坊矿工的毛利润率现在显着低于比特币的,在过去几天降至 15% ,因此该情况可能会发生变化(注:此分析仅包括电费成本,当包括其他成本时,矿工可能存在亏损经营的情况)。

 

比特币现金 ABC 采矿利润率

如上图所示,比特币现金 ABC 在分拆成比特币现金 ABC 和比特币现金 SV 两个加密币后,其毛利率变为了负值。两个阵营在争夺最多工作量的区块链下,一直在亏本挖矿。 11 月 25 日,分叉后十天,开采比特币现金 ABC 的盈利迅速攀升至与比特币相同的水平。这似乎表明 “哈希战争” 已经结束了,但后来事实证明这几乎完全毫无意义,因为战争结束对加密币的价值没有显著的影响。

正如下表中的最新数据显示,双方的总工作量再次日趋接近,这可能使得双方再次回到亏本挖矿的处境。

比特币现金 ABC 比特币现金 SV
Log2(PoW) 87.753365 87.747401
区块                          560,091                              560,081
分拆后总量
Log2(PoW) 82.189 81.875
区块                                   3,325                                   3,315
挖矿电费支出 $7,939,318 $6,389,264
代币价格 (Poloniex) $108 $94
预计挖矿毛利 /(损失) ($3,450,568) ($2,494,139)
毛利率 (76.9%) (64.0%)
假设租用哈希值
预计租用费用 $14,608,345 $11,756,245
预计挖矿毛利 /(损失) ($10,119,595) ($7,861,120)

(资料来源: BitMEX 研究,价格来自于 Poloniex )

 

上述分析的缺陷

上述毛利率分析并不完整。虽然收入数字可能准确,但唯一的成本只包括了电费。显然,矿工还有其他成本,例如机器的资本投资以及其维护成本和搭建矿机的成本。因此,下图在仅考虑电费成本时,行业利润很高,但最近的价格崩盘很可能表示所有的矿工都在亏本挖矿。这表明矿工在设备上投入过多,并且已经出现负投资回报率。

 

没有统一的电费

上述分析中未反映的另一个关键点是电费的变化。上图表假设每 KwH 的成本均为 0.05 美元;然而,并非所有矿工的电费都相同。

正如我们上面提到的, 31% 的哈希值在此期间被关闭,逻辑上那些电费最高的矿工应该最先关闭他们的矿机。因此,网络上的平均电力成本在过去一个月中应该大幅下降。

下表说明了上述情况,它假设电力成本以每千瓦 0.01 美元的标准偏差呈正态分布,而成本较高的矿工将首先关闭机器。虽然这种假设可能不准确,能源价格也不会在整个采矿业中呈现正态分布,但从宏观层面来看,它说明了一点,它也可能比上图更准确。

根据这一分析,平均比特币采矿业毛利率仅从 50% 左右下降至 40% ,这意味着其余矿工的情况要好得多。

 

比特币挖矿毛利率(举例)

(资料来源: BitMEX 研究,价格来自于 Poloniex )

在评估价格下跌对比特币的潜在负面影响时,分析师有时会忘记并非所有矿工都有相同的成本。正是这些成本差异将确保网络继续顺利的运行,尽管价格突然大幅下降并且使得采矿难度得以调整。

 

什么导致了价格大跌?

关于价格崩溃的原因已经有着相当多的猜测,一些人说矿工出售比特币是为了资助比特币现金的代价高昂的哈希战争。加密币情报监控平台 Boltzmann 告诉我们,在比特币现金拆分前几天,他们的平台已于 11 月 12 日检测到矿工正大量抛售比特币。

Boltzmann 检测到矿工的净比特币销售额“与 3 个月的平均值差了 17.5 个标准差。”进一步分析,看来这些矿工可能是 Slushpool 的成员。

 

比特币矿工净流量和价格

(资料来源: Boltzmann ,矿工净流量 12 小时汇总)

 

结论和价格评论

虽然矿工们抛售比特币来为比特币现金哈希战争中的损失提供资金确实是价格下跌的催化剂,但我们认为其影响很容易被高估了。由于我们处于熊市,无论新闻或投资流量如何,价格都在下跌。

此外,在熊市中,似乎在无新闻或坏消息的情况下,价格都将下跌,而同时好消息往往被市场忽略,而在牛市中该情况则是相反的。我们认为,即便在矿工有没有在比特币现金拆分之前出售比特币,价格都将走弱。面对加密币市场,投资者的情绪管理是王道。

这对采矿业来说可能是一个非常艰难的时期。然而,对于成本较低的矿工,我们的基本分析表明情况可能比人们预期的要好。如果矿工的设备是以低于成本的价格从比特大陆购买而来,即使包括折旧和其他管理费用,他们仍然可能处于有利可图的状态。

 

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比特币和山寨币季度定期合约更新

于 2018 年 12 月 17 日, BitMEX 将推出 2019 年 3 月到期的 ADA,BCH,EOS,ETH,LTC,TRX 和 XRP 季度定期合约:

  • BitMEX 卡尔达诺 / 比特币 2019 年 3 月 29 日定期合约( ADAH19 )
  • BitMEX 比特币现金 / 比特币 2019 年 3 月 29 日定期合约( BCHH19 )
  • BitMEX EOS 代币 / 比特币 2019 年 3 月 29 日定期合约( EOSH19 )
  • BitMEX 以太币 / 比特币 2019 年 3 月 29 日定期合约( ETHH19 )
  • BitMEX 莱特币 / 比特币 2019 年 3 月 29 日定期合约( LTCH19 )
  • BitMEX 波场币 / 比特币 2019 年 3 月 29 日定期合约( TRXH19 )
  • BitMEX 瑞波币 / 比特币 2019 年 3 月 29 日定期合约( XRPH19 )

在同一天,BitMEX 将推出 2019 年 6 月到期的比特币季度定期合约:

  • BitMEX 比特币 / 美元 2019 年 6 月 28 日定期合约( XBTM19 )

 

 

 

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BlockMEX STO

还记得 BlockMEX 吗?那家公司已经表现不佳好几年了。他们尝试了各种商业模式也没成功。 但这并不重要,风险投资公司继续投以大额资金,其估值继续上升。首席执行官现在有一个新想法。 让我们来听听他在最近的董事会会议是怎么说的。

 

比利( Billy )- 比利是该公司的首席执行官。他刚刚加入,因为前一个家伙被辞退了。公司的主要的风险投资人 The Blind Fund 辞退了前任首席执行官,并支持比利上位,因为他们认为比利能更好的带领公司走出困局。

 

凯撒索泽( Kaiser Soze )- The Blind Fund 的合伙人之一。

 

凯撒 – 比利,你觉得我们要做些什么来吸引客户?已经超过四年, BlockMEX 仍然零收入。你们需要想些新的模式。

 

比利 – 嗯,我有一个新主意。 ICO 是有毒的。这些项目是垃圾,监管机构讨厌它们。 你觉得证券型代币发行( STO )怎么样?

 

凯撒 – 你解释一下。

 

比利 – 好的,想象你想买某一房地产的一小部分。然后您可以交易属于您的少数权益,该权益由一个代币表示。

 

 

凯撒 – 恕我不够新潮,但这不就是房地产投资信托( REIT )吗? 世界上大多数股票市场都有这些产品。

 

比利 – 但房地产投资信托基金有用区块链技术吗?他们有用分布式分类记账技术来保存档案吗?

 

凯撒 – 不,但他们已经每天以数十亿美元的规模在进行著交易,你可以轻松地与世界各地的经纪人交易。

 

比利 – 你不明白。 如果代币应用了区块链技术,例如以太坊,那么投资人可以随时随地的交易。就像那些可怜的朝鲜投资者,现在他们也可以拥有一个代币。

 

凯撒 – 任何人都可以交易?!! 很明显这些产品都是证券,对吗?

 

比利 – 是的。

 

凯撒 – 这意味著这些产品将受到监管,在大多数地方,交易所需要持有许可证。

 

比利 – 是的,这是正确的。

 

凯撒 – 就和现在的交易所持有的牌照一样吗?

 

比利 – 正确。

 

凯撒 – 那么运营撮合引擎的技术栈也必须得到监管机构的批准,对吧?

 

比利 – 正确。

 

凯撒 – 所以你复制相同的技术,获取相同的许可证后,针对追求相同的客户群?

 

比利 – 正确。

 

凯撒 – 好吧,听起来值得一试。我们可以继续投钱,并按体量增加。 [ The Blind Fund 一直以来都喜欢投资些负毛利率的业务。]

 

比利 – 这正是我的想法。每个人都在谈论 STO 以及它们是如何成为未来的。另一种类型的 STO 是创业公司的股权发行。

 

凯撒 – 那么与首次公开募股有何不同?

 

比利 – 现在很多公司都想维持 私有化,进行首次公开​​募股的成本以及所有监管和合规成本都是令人生畏的 – 特别是对于小公司而言。小型科技公司应该有办法通过出售某种类型的股权来筹集资金。

 

凯撒 – 这些公司能够支付股息吗?我假设这些都是仍未盈利的公司。

 

比利 – 他们不仅不会支付股息,也不会有经审计的账目,或者有任何义务向投资者解释任何事情。

 

凯撒 – 哇,太棒了。这个 STO 的东西如何体现在资产负债表上?

 

比利 – 我们还不确定。

 

凯撒 – 传统的金融理论会认为这种资产毫无价值,因为没有未来现金流。

 

比利 – Kaiser 别天真了。我们之前不是讨论过吗。传统金融已经死了。我们处于一种新的时代。别当一个逆趋势而行的人。

 

凯撒 – 我知道,我知道。但如果您出售这些和证券一样的资产,那么不需要在国家监管机构注册吗?

 

Billy – 小声点。。。别告诉任何人。我们低调行事。因为我们使用区块链和/或分布式分类帐技术,这些规则都不适用。最好的是,我们可以通过告诉投资者购买这些东西时实际上没有任何权益来免除我们所需要承担的任何法律责任。哈哈哈哈哈。

 

凯撒 – 拜托这个区块链太刺激了!你想怎么玩都行。

 

比利 – 是吧!也许我们唯一不能做的就是赚到收入。

 

凯撒 – 别担心。我很多住沙漠里的好朋友们,他们用钱现金不经大脑。他们不会让我们失望的。

 

 

 

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波莉口袋( Polly Pocket )的流动性问题

在最近的波莉口袋投资者日偷听到以下对话。

 

波莉口袋是波莉口袋资本论的( Polly Pocket Capital 的管理合伙人。该基金仅投资于加密币市场。

 

二蛋( Schmuck )是该基金的投资者。

 

波莉 – 欢迎大家参加投资者日活动。 2018 年对我们的基金来说是充满挑战的一年,但我们非常有信心长期为投资者带来卓越的回报。

 

二蛋 – 谈到绩效,我可以多了解一下您的基金实际拥有资产是什么吗?

 

波莉 – 好问题。 如您所知,我们并未透露具体内容,但我可以给您一个概述。我们的基金持有的资产可以分为上市和非上市代币两类。

 

二蛋– 请问上市和非上市是什么意思?我以为基金只允许投资一些已经在二级市场上交易的代币。

 

波莉 – 嗯,的确如此。 但我们同时看到了一些很棒的项目,所以我们设计了一个侧口袋。 侧口袋包含我们所有 Pre-ICO 交易。

 

二蛋- 嗯……所以基本上你们可以投资你喜欢的东西,不管基金的授权是什么?

 

波莉 – 简而言之,是的。

 

二蛋– 好吧。。。。 那你如何计算这些非流动的,未公开发售的代币?

 

波莉 – 如你所知,由于我们在行业的网络关系,我们在大众有投资机会前就可以进场。 通常情况下,比起上一轮进场的大众我们可以获得 70% – 90% 的折扣。然后我们以代币最后一轮价格的价格作为结算价格。

 

二蛋- 所以,如果你投资的价格是 1 美元,而最后一轮交易的总量可能占比非常小但以 10 美元的价格出售,你便增加了 10 倍的收益?

 

波莉 – 是的。

 

二蛋- 这是否也意味着我将被收取 10 倍价值的管理费?

 

波莉 – 是的。

 

二蛋- 今年你们基金投资的代币组合的流动性变得非常的差,对吗?

 

波莉 – 是的。

 

二蛋- 由于侧口袋的价格标记方法,资金管理规模正以越来越快的速度在淌血。我支付的 2% 管理费是以代币价格的 10 倍来计算,这些代币没有二级市场,并且不知道未来猴年马月可以在二级市场出售该代币?

 

波莉 – 实际情况没有你描述的那么糟,但基本上是差不多的。

 

二蛋- 您是否在计算代币价格时会将这些没有流动性和不确定未来上市日期的代币估值打折计算?

 

波莉 – 不。我们认为这是极端情况才会出现的,而这已经反映在上一轮价格中。我们的代币专家团队知道如何为这些代币进行估值。

 

二蛋- 也许吧,但这些侧口袋投资的管理费可能会消耗投资者资本的全部价值。 如果我想退出会怎么样?

 

波莉 – 我们会首先出售我们的流动性较强的代币。 一旦资金池清光了,我们将无法满足您的退出请求。

 

二蛋- 有没有办法出售你持有的这些低流动性项目的权益?你尝试过吗?

 

波莉 – 从法律上讲,我们无法出售。 SAFT 条款不允许我们在代币上市之前出售我们的权益。

 

二蛋- 所以基本上你是在告诉我,我等于上了贼船了?

 

波莉 – 我不会这么表述。我们不常遭遇流动性问题。

 

真心对话

BitMEX 研究团队编制了一份已经筹集超过 5,000 万美元且未上市的代币清单。

这些项目的估值巨大,许多最受尊敬的代币基金都投入了大量资金。目前尚不清楚这些项目何时会在二级市场上出售。

鉴于那里有大量的代币供应,又有谁会买这些代币?

你真的可以将这些投资价格用上一轮的价格来计算吗?

有传闻称有资金试图出售其 SAFT 权益,而且标示出来的价格远低于上一轮的价格。

2019 年将成为许多基金被审判的一年。您可以在投资的第 1 年将这些资产以荒谬的价格来计算。但是仪表将在 1 月 1 日再次启动。 如果这些资产上市了,那就无法再用会计技巧来掩盖这些基金的巨额亏损。

 

 

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忏悔

在纽约市的圣帕特里克大教堂无意中听到以下对话。

 

犹大是以太坊的程序开发员;他运气不太好。他现在在教堂忏悔。  

 

神父是主教。

 

犹大 – 原谅我神父,因为我犯了罪。我上次忏悔已经是一年以前了。  

 

神父 – 来,我的儿子,请告诉我你犯了什么罪。  

 

犹大 – 你知道,我是以太坊的开发者。但我相信我向另一位上帝作了假见证。  

 

神父 – 那是谁,魔鬼,撒旦本人吗?  

 

犹大 – 没有。神父,我的信仰迷失了。我曾经相信了去中心化 。  

 

神父 – 嗯?我不太了解。你能解释一下吗?


犹大 – 我是以太坊的开发者。你知道吗,就是世界上的虚拟电脑。我相信使用以太坊协议我可以将所有东西去中心化。特别是我感兴趣的金融资产​​交易,比如股票。

 

神父 – 好的,但去中心化的股票市场会是什么样子?

 

犹大 – 嗯,任何人在任何地方都可以交易股票。您无需获得任何政府或纽约证券交易所或纳斯达克等传统交易所的批准。它还允许任何人将他们项目的股权出售给世界上的任何人。简而言之,每个人,都将拥有真正财务自由。

 

神父 – 异端邪说。你打算与天使抗衡吗?和纽约证券交易所和纳斯达克交易所为敌吗?你没有查阅关于我们的主与这些组织的关系的好书吗?

 

犹大 – 我查阅了,但我认为因为我使用了去中心化的世界电脑,以太坊,我们的主不会介意。

 

神父 – 儿子,你仍没有读足够多的福音书。具体来说,是豪伊的福音。

 

犹大 – 嗯,我认为我的律师对福音书非常了解。他们告诉我,因为它是去中心化的,所以豪伊的福音并不适用。  

 

神父 –  [悲伤地摇头]在我的上一篇讲道中,我传讲主的孩子们必须警惕假先知。特别是那些穿着布莱尼奥( Brioni )西服和白色 Church’s 品牌的鞋子。这些白鞋律师所关心的不是你的灵魂,而是他们的口袋。  

 

犹大 – 哦,我没想到。我们宿醉并在著名夜店住了一晚。我们当时正在庆祝我们的 ICO 。  

 

神父 – 啊, ICO 。我对魔鬼的工具非常警惕。但我的儿子,如果你推出 ICO 并从中获利,那这个项目如何去中心化?一个真正去中心化的项目不是应该没有可识别的领导者,没有一个实体从其运营中获利吗?  

 

犹大 – 我现在意识到了我的方式的错误。  

 

神父 – 主怎么让你悔改?  

 

犹大 – 主命令我付出一大笔钱才能免除我的罪过。  

 

神父 – 那也比上帝送你到所多玛和蛾摩拉,也就是雷克斯岛监狱来得好  

 

犹大 – 我知道,我永远感激主的怜悯。  

 

神父 – 我很高兴你学会懂了。我们的主是仁慈的。但衪必向那些威胁衪的王国的人显明愤怒。  

 

神父 – 让我们向我们的主和救主祷告。奉主及伊杰克莱顿( JAY CLAYTON )(美国证监会主席)的圣名祈祷。

 

 

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完全去中心化

我正盯著我的仙人掌毛绒玩具,我想有没有人试图完全去中心化?后来,我发了一条简讯给 Meltem 然后开始了我们的对话,以下的想法表现出 2018 年有多荒谬。

 

我将用这份简报来解释完全去中心化的概念。我已经看到了未来,许多加密投资者将在未来对这去中心化很熟悉,尽管他们还不知道。

 

 

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比特币现金 ABC 滚动 10 个区块检查点

摘要:我们评估比特币现金 ABC 的新滚动 10 个区块检查点系统。新系统确实可以抵御“深层”的恶意重组;然而,它增加了共识链分裂的风险,并为潜在矿工提供了攻击系统的机会。另一个权衡是,这种变化会增加了有敌意的矿工对网络可能造成的伤害,但同时它也降低了此类行为的潜在回报。目前尚不清楚这种变化是否利大于弊。由于这对系统的改变是根本性的,因此在网络采用该技术之前花费更多时间评估可能带来的后果会更好。

概述


比特币现金 ABC 在软件版本 ABC 0.18.5 中添加了一个新的滚动检查点系统,该系统发布于 2018 年 11 月 21 日。基本上,新机制在收到 10 个确认后才会锁定一个区块,这可以防止大区块链接重组。因此,即使替代的那条区块链具有更多的工作证明,如果它与检查点冲突,节点也不会切换到那条拥有更多工作证明的区块链。

 

此功能可能已被添加作为对潜在攻击者的防御系统。潜在攻击者包括来自竞争对手比特币现金 SV 区块链的支持者,不排除他们攻击比特币现金 ABC 的可能。

 

新检验点机制的安全性分析


新的滚动检查点机制包括妥协:

  • 深度重组的风险降低了。
  • 共识链破裂的风险增加了。


新检查站系统的网络风险分析

 

延迟问题 攻击场景
重组风险 没变

延迟问题不太可能导致节点在 10 个区块时仍然不同步。因此,在我们看来,这不是个问题。因此,新的检查点系统 在这点上不大可能引起问题。虽然在区块大小高达 32MB 的情况下,可能有少数情况会出现一些延迟问题,并且可能有出现 10 个区块节点仍然不同步。

检查点似乎没有解决任何与延迟有关的问题。如果延迟问题导致 10 区块重组,则用户可能希望使用最大工作量的区块链。因此,我们认为这里没有任何优势。

风险降低

深度恶意重组的风险现在减少或限制在10个区块内。

共识分叉 引入新的小风险

在小概率情况下,不良的网络连接导致节点在 10 个区块以上产生不同步,冲突的检查点可能导致共识分裂,从而产生两个或更多个代币。

引入新风险

虽然现在重组风险降低了,但有敌意的矿工现在有一个新的攻击目标。攻击者可以尝试秘密挖掘 10 个以上的区块,然后在网络上的检查点会导致分歧的时间点发布该链条,从而导致区块链分叉。

 

有敌意的矿工:重组的另一种选择

如上所述,如果一个有敌意的矿工正在制造一条影子链,一旦这条影子链与原先“诚实”的链条偏离了 10 个区块后,它就基本上没用了,因为即使它有更多的工作,它也无法改变“诚实”的链条。 因此,攻击者也可以放弃并停止扩展影子链。

然而,这也意味着,一旦自“分裂”后产生到第 10 个区块,攻击者就会在此时发布影子链,取决攻击者的目标。 (即一旦攻击者收到下图中指示的红色区块,就释放影子链)。当一些节点首先接收到红色块,一些节点首先接收影子链时可能导致共识链分裂,结果造成检查站出现冲突。

(资料来源: BitMEX 研究)

这种攻击可能导致共识链分裂,这可能与继续进行恶意重组一样将对网络造成严重破坏。由于有敌意的矿工可以提前停止攻击,因此也比继续进行深层重组划算。因此,我们不清楚这种新的检查点防御有任何实质性的帮助。尽管本节中提到的风险可能是小概率事件(并且可能要求攻击者拥有大部分哈希值),但它们似乎就是新检查点系统试图规避的问题。

 

检查点系统的优点

  • 虽然新的检查点机制可能对 10 个区块内的安全性帮助不大,但从当前区块链更深入地回顾时,在更长的时间范围内安全性可能会增加。这对某些交易所或商家非常有用,他们现在可以在记录用户账户或转账之前先等待超过 10 个区块,以确保更高的安全性。然而,比特币现金的一个关键优势是提高交易速度,因此这比特币现金社区可能不是一个显著的好处。
  • 虽然通过这种机制开辟了一个新的攻击渠道,为有敌意矿工提供了一种新的攻击方法,如上所述,造成共识分裂,但这种做法能带来的回报不如“正常”深度重组攻击那么明显。正常的重组攻击可以就交易所的双重花费进行攻击,从而获利。虽然攻击者也有可能使用这种新的链分裂渠道进行双重花费攻击,但结果是不太明确的,因为不确定哪一方(如果有的话)将成为胜利者及交易所最后会遵循的哪条链。 因此,虽然这种攻击在网络上可能更具破坏性,但对它所能带来的收益却不那么明显。 我们认为这是一个重要的好处。

 

其他问题

 

中心化和更多开发人员

对检查点的另一个常见批评是它为开发人员提供了更多的功能并强化了系统中心化,因为开发人员通常在发布新版本的软件时手动插入检查点(比如比特币曾经有过)。 但是在我们看来,这不适用于这种情况,因为检查点是由节点软件自动生成的,而不是由开发团队手动生成的。因此这不是个问题。

 

远程攻击和初始同步

正如埃里克沃尔( Eric Wall )在推特上解释的那样,新的检查点机制使得 sybil 攻击可用于 最新区块以外区块。 例如,仍处于初始同步中的节点或与暂时关闭数天的用户节点。 攻击者需要在过去的任何时刻启动自己的中继节点并生成新的 10 个区块的长链。

然后可以将这条 工作量较低的链条广播到节点(包括不在当前链条尖端的节点), 导致这些节点在备用链条上过早地执行检查。这不仅会将这些节点留在不同的链上,而且这个链也在攻击者的控制之下。这似乎是检查点系统的一个重要缺陷。

中本聪的 “原始愿景” 似乎暗示能够验证节点被关闭后发生了什么很重要:

节点可以随意离开并重新加入网络,接受工作量证明链条作为他们离开时发生的事情的依据。

(资料来源:比特币白皮书

在某种程度上,比特币现金 ABC 升级放弃了这种理念,并要求节点全天候在线。

 

结论

新的比特币现金 ABC 检查点系统是对核心网络和共识动态的根本性改变,其中有利也有弊。这些利弊可能在升级之前尚未经过充分的探讨。虽然我们认为这种改变不太可能立马造成重大危机,但似乎它也无法有效避免这种危机在未来发生。

 

检查点系统影响总体概述

好处:

  • 减少恶意矿工攻击链条的动机
  • 就超过 10 个区块确认的交易向商家和交易所提供了更多的保证

 

弊端:

  • 增加矿工造成对网络产生破坏性攻击的能力
  • 在与主链同步的节点上引入新的攻击渠道

 

 

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BitMEX (www.bitmex.com)

Forkmonitor.info 更新自比特币现金拆分以来矿工损失的价值

摘要:比特币现金在 2018 年 11 月 15 日成功拆分为两个代币,比特币现金 ABC 和比特币现金 SV 。 BitMEX 研究赞助了一个网站 forkmonitor.info 来跟踪这两条区块链。现在两个代币之间存在“哈希值战争”。哈希值较高的一方的代币价格会更高,这样另一条区块链上的矿工就会蒙受巨大损失。该网站现已更新,以估算分拆两侧链条上挖矿成本以及矿工所遭受的损失。

(注:更新的 forkmonitor.info 网站的截图)

 

 

目前为止估算的累计挖矿损失

 

根据分拆后挖矿所需的成本,可以根据相应代币的价格估算总预期损失,如下表所示:

比特币现金 ABC 比特币现金 SV
拆分后挖矿成本 US$887,963  US$520,115
挖出代币 2,337.5 2,012.5
代币价格 US$261 US$97
潜在挖矿收入 US$610,087 US$195,212
净收益 / (损失) (US$277,875) (US$324,904)
净利率 (45.5%) (166.4%)

(资料来源: Forkmonitor.infoPoloniex 价格数据)

(注:数据截至北京时间 2018 年 11 月 17 日 02:30 。假设使用标准的比特大陆 S9 矿机和以电费为每兆瓦时 50 美元来计算挖矿费用)


虽然上表显示双方都在亏损,但它说明了为什么 ABC 方面的财务状况可能比 SV 稍强一些。 ABC 不仅 在 PoW 领先(包括区块数量和累计工作量),由于 SV 代币价格较低, SV 矿工的预期损失也大于 ABC 矿工。相对于潜在收入, SV 损失也较大,与 ABC 相比,其利润率为负 166.4% ,而 ABC 为负45.5%。

 

尽管如此,人们应该意识到代币的价格是高度波动且不稳定的。我们无法保证任何一方能够将他们所开采的代币全数出售。然而, ABC 方面确实有一个流动性相对合理的期货市场。

 

接下来会发生什么?

目前双方都在继续挖矿,双方都不愿意放弃这个“最大的工作量区块链的争夺战”。尽管财务状况黯淡,但 SV 方面的表述依然很有底气, Coingeek 表示他们已经准备好打将维持“数月”的长期战。

这将使比特大陆的现金和加密货币储备流失,因为我们准备打持续数月的长期战。如果我是比特大陆的股东或投资者,我会问为什么吴忌寒动用着你们的钱来控制 BCH 而比特大陆的业务本身是支持多种加密货币的。

(资料来源: Coingeek

然而,以我们保守的假设来估算,分拆后 SV 矿工在 24 小时内已经见红并损失 324,904 美元。如果这种情况能持续数月,我们将会感到非常惊讶。

 

结论

虽然双方的言论都很有底气,但在某种程度上,哈希值战争其实是完全没有意义的。无论哪个区块链具有更多的区块或最高的累积工作量,用户和投资者都可以自由选择分拆后的 ABC 或 SV 任一链条。作为更高工作量的链条似乎对这两个代币的支持者很重要,但谨慎的想法及做法是留在最有利可图的链条上挖掘代币。  

 

在我们看来,随着累积损失逐渐开始增加,所涉及的双方不可避免地将从新分配哈希值,使其按比例根据每个代币的价格来分配。我们不知道这会发生在多长时间以后,但 forkmonitor.info 网站将成为一个有用的获取资讯的工具。在这个没什么意义的哈希战争中,它可以帮助我们评估双方的财务压力。

 

 

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BitMEX (www.bitmex.com)